Enfusion, güçlü müşteri kazanımlarıyla sağlam Q3 büyümesi bildiriyor

Yatırım yönetimi yazılım çözümlerinin önde gelen sağlayıcılarından Enfusion Inc. (Sembol: ENFN), 2024’ün üçüncü çeyreğinde başarılı sonuçlar açıkladı. Şirketin geliri yıllık bazda %15 artışla 51,2 milyon dolara ulaşırken, düzeltilmiş FAVÖK %21,8 marjla 11,1 milyon dolar olarak gerçekleşti. CEO Oleg Movchan, daha büyük müşterileri çekmeyi ve ürün yelpazesini genişletmeyi içeren stratejik uygulamaları vurguladı. Enfusion’ın yıllık tekrarlayan geliri (ARR) 200 milyon doları aşarak yıllık bazda %14 artış gösterirken, net dolar tutma (NDR) oranı %102 olarak gerçekleşti.

Önemli Noktalar

• Enfusion’ın Q3 geliri yıllık bazda %15 artışla 51,2 milyon dolara ulaştı.

• Düzeltilmiş FAVÖK %21,8 marjla 11,1 milyon dolar olarak gerçekleşti.

• Şirket 38 yeni müşteri kazanarak toplam müşteri sayısını 894’e çıkardı ve ortalama toplam değeri (ATV) yıllık bazda %5,7 artışla 229.000 dolar olarak bildirdi.

• Gelir artışı tüm bölgelerde dikkat çekiciydi: Amerika’da %17, EMEA’da %22 ve Asya-Pasifik’te %6.

• Enfusion, tam yıl gelir tahminini 202 milyon dolar ile 205 milyon dolar arasına, FAVÖK tahminini ise 41 milyon dolar ile 45 milyon dolar arasına daraltıyor.

Şirket Görünümü

• Yönetim, 2025’ten 2027’ye kadar %20 ile %22 arasındaki orta vadeli gelir büyüme hedefine ulaşma konusunda güvenini koruyor.

• Şirket, FAVÖK tahminini 41 milyon dolar ile 45 milyon dolar arasında düzelterek tutarlı bir marj sürdürmeyi bekliyor.

• Serbest nakit akışı dönüşüm tahmini %50 ile %55 arasında kalmaya devam ediyor.

• 2024 için hisse bazlı ödemenin 19 milyon dolar ile 20 milyon dolar arasında olması bekleniyor.

Düşüş Gösteren Noktalar

• Mevcut portföy büyümesinde bir miktar yavaşlama görüldü.

• Yıllık Tekrarlayan Gelir (ARR) büyümesi hafifçe yavaşlayarak %30’un biraz altına düştü.

Yükseliş Gösteren Noktalar

• ABD lansman pazarı güçlü, 2021’den bu yana en yüksek kazanım sayısı bekleniyor.

• EMEA satış ekibi Q3’te rekor düzeyde yeni müşteri kazanımı elde etti.

• Q3’teki yeni müşterilerin yaklaşık %32’si ana pazarlar dışındandı.

• Güçlü siparişler ve monetizasyon zamanlaması olumlu faktörler olarak belirlendi.

Eksik Kalan Noktalar

• Şirket, ARR büyümesindeki yavaşlama hakkında spesifik detaylar vermedi.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• Yönetim, üst segmente geçerken üçüncü taraf danışmanlar ve sistem entegratörleriyle aktif olarak ilgileniyor.

• Sözleşmeli ARR (CAR) dahili metriği, gelecekteki gelir potansiyeli hakkında fikir veriyor.

• Net gelir tutma oranı (NDR) %102-103 civarında stabilize oldu, hafif iyileşmeler bekleniyor.

• Amerika lansman pazarı, olumlu stratejiler sayesinde 2021’den bu yana en iyi aktivitesini yaşıyor.

Enfusion’ın ürün inovasyonu ve pazar genişlemesine odaklanan stratejisi, yeni müşteri kazanımlarında önemli bir artışa ve Portfolio Workbench aracı ve yönetilen hizmet teklifleri dahil olmak üzere ürün yelpazesinin genişlemesine yol açtı. Şirketin uzun vadeli hissedar değeri yaratma taahhüdü, güçlü likidite ve rakiplerden yetenek entegrasyonu ile açıkça görülüyor, bu da pazar belirsizliklerine rağmen olumlu bir gelecek yörüngesine işaret ediyor. Enfusion’ın yönetim ekibi, ürün inovasyonu, stratejik ortaklıklar ve geliştirilmiş tahmin süreçleri aracılığıyla şirketin gelecekteki büyüme için konumlandırılması konusunda güven ifade etti. Kazanç çağrısı, gelecekteki güncellemeler için bir taahhüt ve alınan sorular için teşekkürle sonuçlandı.

InvestingPro Öngörüleri

Enfusion Inc.’in (ENFN) son finansal performansı, InvestingPro’dan elde edilen birkaç önemli metrik ve öngörüyle uyumlu. Şirketin 2024’ün üçüncü çeyreğinde yıllık bazda %15 artışla 51,2 milyon dolara ulaşan geliri, InvestingPro verilerinin gösterdiği son on iki aydaki %15,3’lük gelir artışıyla tutarlı. Bu büyüme yörüngesi, net gelirin bu yıl artması beklendiğini belirten InvestingPro İpucunu destekliyor.

Olumlu gelir büyümesine rağmen, Enfusion’ın yüksek değerleme çarpanları, yatırımcıların önemli gelecek büyümeyi fiyatlandırdığını gösteriyor. InvestingPro verileri, 235,25 F/K oranı ve 17,41 Fiyat/Deft. Değeri oranı ortaya koyuyor, bu da şirketin InvestingPro İpuçlarında belirtildiği gibi “Yüksek bir kazanç çarpanıyla işlem görüyor” ve “Yüksek bir Fiyat/Deft. Değeri çarpanıyla işlem görüyor” olduğunu gösteriyor.

Şirketin üçüncü çeyrekte 11,1 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK ve %21,8 marj elde etmesi kârlılığı gösteriyor, bu da Enfusion’ın “Son on iki ayda kârlı” olduğunu belirten InvestingPro İpucu tarafından doğrulanıyor. Bu kârlılık, “Likit varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri aşması” gerçeğiyle birleştiğinde, yüksek değerleme çarpanlarına rağmen istikrarlı bir finansal pozisyona işaret ediyor.

InvestingPro’nun Enfusion için 11 ek ipucu sunduğunu belirtmek önemlidir, bu da yatırımcılara şirketin finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında daha kapsamlı bir analiz sağlar. Daha derin öngörüler arayanlar için, InvestingPro İpuçlarının tam yelpazesini keşfetmek, Enfusion’ın yatırım potansiyeli hakkında değerli perspektifler sunabilir.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.